降息潮中，18个月利率意外成“洼地”，该选它吗？

后花园10月22日报道

BNZ银行宣布下调多项房贷利率。

其中，6个月固定利率将下调10个基点至4.79%，18个月利率降4个基点至4.45%，两年期降16个基点至4.49%，五年期则下调0.4个百分点至4.99%。

ASB银行已在本周一将其18个月固定利率降至4.45%，并称这是市场领先水平。

现在该锁定这个利率吗？

目前在BNZ和ASB，18个月利率反而略低于一年期利率。

Infometrics 首席预测师 Gareth Kiernan 表示，这是一个值得考虑的选项。

“你或许可以在2027年4月，也就是18个月后，以大约5.1%的两年期利率重新锁定，这其实并不算糟糕。”

不过他的建模建议，目前最优策略是：先选略高的一年期利率，然后在明年晚些时候锁定两年期利率，因为那时利率可能开始再次上行。

他预测，利率将在明年10月左右开始缓慢上升。

“以三年来看，这样的策略可获得约4.59%的平均利率；而连续两次锁定18个月的平均利率约为4.75%。虽然差距不大，但仍有些差别……”

目前市场利率已从高峰期的7%以上回落。

举例来说，一位拥有100万纽币房贷、30年期的借款人，若从7.3%的利率转为4.45%，其每周还款额将从约1500纽币降至1162纽币。

分析人士普遍认为，最好的策略是找到既适合自己经济状况、又在预算范围内的利率。

根据Kiernan的计算，以4.99%锁定五年期利率与“先锁一年、再锁两个两年期”相比，整体成本只是稍高一点。他说：“换来的五年确定性其实代价不大。”

Kiernan也坦言，他做过最差的判断是在2015年初以6.2%的利率锁定了三年期房贷。

“即便是专业预测师也不可能总是判断准确。我学会了接受市场的起伏波动。”

此外，贷款经纪人表示，目前各大银行竞争的重点是提供现金补贴吸引客户，而不是靠降低利率来争夺其他银行的客户。